Den daglige avregningen (merke til marked på engelsk) er en måte å regnskapsføre gevinster og tap i en investeringsporteføljetransaksjon som består av finansielle eiendeler, og verdsette regnskapsmessig oversikt over alle åpne posisjoner basert på gjeldende markedspriser.
Disse nye prisene er de som vil avgjøre de nye garantiene som investoren må erstatte i sin portefølje, og vil redusere en feil kontroll over posisjonene til kundene til finansinstitusjoner.
Denne modellen er veldig nyttig for enheter å presentere sine regnskap om inntjeningsoppgavene dine. Samtidig er det en modell som brukes av mange institusjoner siden de tillater måling av økonomiske risikoer i sanntid og posisjonene til pressmiddel fra kundene dine eller marginanrop (nære på) og tillate at det iverksettes tiltak slik at kundene overholder sine forpliktelser til å dekke markedsgarantier.
Denne vurderingen tas i betraktning spesielt i produkter som finansielle derivater eller kjøp og salg på kreditt, men også i regnskap for et selskap der eiendeler er registrert i bøkene til deres reelle pris eller bokførte verdi.
Eksempel på daglig avregning
Vi må huske på at en finansinstitusjon må avvikle posisjonene til eiendelene sine hos kunden og med markedet.
- Oppgjøret av posisjoner med klienten gjøres i sanntid, på en slik måte at klienten vil kunne se fortjenesten eller tapet av porteføljen i sanntid, samt avregningen i tilfelle han lukker sine utestående posisjoner.
- Oppgjøret med markedet gjøres vanligvis gjennom finansposisjonens poengsum med clearinghus så vel som hos depotentiteter og gjøres vanligvis i D + 1. Prosedyren utføres gjennom bevegelser av globale saldoer for alle kunder, hvor du kan se de totale garantiene som skal stilles, og deretter justerer enheten garantiene riktig for hver klient basert på eiendelene den forhandler om. I sin tur avstemmes titlene på hvert verdipapir som enheten har hos depotmottakeren for å verifisere at levering av verdipapirene samsvarer med klientens virksomhet.
La oss se på et veldig enkelt eksempel på en sanntidshandel og dens fortjeneste og tap:
Pedro kjøper en Framtid av Eurostoxx50 til en pris på 3000 poeng og bestemmer seg for å selge den etter to timer til en pris på 3.020 poeng. For dette setter det inn garantier på 8.000 euro, tar 10.000 euro i betraktning og betaler 2,50 euro per operasjon:
Oppgjøret av operasjonen er som følger i bevegelsen av kontantkontoen:
Refusjon av garantier 8000 euro H (kreditt)
Driftskommisjon 5 euro D (Gjeld)
Driftsresultat 200 euro H (kreditt)
Total balanse 10195 euro H (kreditt)
Vi må huske på at multiplikatoren per kontrakt med indeksen er 10 euro. Derfor, ettersom Pedro har fått 20 poeng i operasjonen, har vi at fordelen er 200 euro. Vi sier at multiplikatoren er 10 euro fordi futureskontraktene har standard kontraktsbetingelser, og i dette tilfellet er multiplikatoren for futures of the Eurostoxx50 10 euro, og profittformelen i dette eksemplet er følgende:
Total fortjeneste = Driftsresultat * Multiplikator = 20 poeng * 10 = 200 euro