Aksjefond

Et aksjeinvesteringsfond er et investeringsfond som investerer mesteparten av eiendelene i aksjeaktiver. Også i andre produkter som replikerer eiendeler med variabel inntekt, gjennom derivater (for eksempel futures eller warrants).

Denne typen fond betraktes som et risikabelt investeringsprofil. Dette skyldes at det investerer i eiendeler som ikke garanterer avkastning, der variasjonene som kan oppstå, gitt volatiliteten i eiendelene, kan føre til større tap i investeringsporteføljen. Alt dette når du tilbakebetaler fondets aksjer fra investoren.

For at et fond skal betraktes som aksjer, trenger det ikke å være 100% investert i aksjer. Imidlertid må en viktig del være.

I Spania fastslår for eksempel National Securities Market Commission (CNMV) at det er de som investerer mer enn 75% av eiendelene sine i aksjer.

Diversifisering av aksjefond

Investering gjennom et investeringsfond har en diversifiseringseffekt.

Klar til å investere i markedene?

En av de største meglerne i verden, eToro, har gjort investering i finansmarkedene mer tilgjengelig. Nå kan alle investere i aksjer eller kjøpe brøkdeler av aksjer med 0% provisjon. Begynn å investere nå med et innskudd på bare $ 200. Husk at det er viktig å trene for å investere, men selvfølgelig i dag kan alle gjøre det.

Kapitalen din er i fare. Andre avgif.webpter kan påløpe. For mer informasjon, besøk stocks.eToro.com

Jeg vil investere med Etoro

Diversifisering investerer derfor i et bredt utvalg av finansielle eiendeler (i dette tilfellet aksjer). Målet med en slik diversifisering er å redusere risikoen for porteføljen. Dette er at hvis vi investerer separat i alle aksjene, ville vi oppnå en større risiko enn tvert imot hvis vi gjør det gjennom et aksjeinvesteringsfond.

Imidlertid er det flere typer diversifisering:

• Naiv diversifisering: Det er den som oppstår når vi innlemmer aksjer fra forskjellige sektorer i porteføljen vår. Husk at det er sektorer som bank som er mer utsatt for å være ustabile og andre som er mer stabile over tid.
• Markowitz diversifisering: Den består av kombinasjonen av forskjellige handlinger som har en negativ eller lav korrelasjonskoeffisient. På denne måten vil dette bidra til å redusere risikoen for det.

Sharpe Ratio er det mest brukte forholdet, som måler hvordan en leder har utført i forhold til den påtatte risikoen.

Kjennetegn ved et aksjefond

Hovedtrekket er at det investerer i aksjeaktiver. Men vi må også ta hensyn til andre aspekter. Fundamental Investor Information Document (DFI) er et enkelt, tydelig og kortfattet dokument som er obligatorisk for alle enheter.

I dette er det praktisk å gjennomføre en liten analyse av de forskjellige aspektene ved fondet.

På denne måten må den blant sine elementer inneholde følgende egenskaper:

Fondidentifikasjonsdata:

• ISIN-kode (gyldig for eksempel å finne den i Bloomberg).
• Registreringsnummer i aksjemarkedskommisjonen.
• Identifikasjon av lederen.

Investeringsmål og policy:

• Detaljert beskrivelse av fondets strategi: hva og hvordan du investerer. I dette tilfellet vil vi snakke om et fond som har en kategori med variabel inntekt.
• Investeringspolitikk: detaljert beskrivelse av fondets strategi for å investere aktiva til deltakerne. Det er forskjellige investeringsstrategier, for eksempel de som investerer med en verdi eller vekststil.
• Ledelsesmål: om den har en referanseindeks (referanseindeks), hvor det til enhver tid vil være mulig å se om den overstiger eller hvor mye den er under den indeksen.

Risikoprofil:

• Kjenn risikoen til fondet. Det kan være kjent ved å kjenne eiendelene den har inni. Mange regulatorer setter nivåer for å måle risiko. For eksempel etablerer regelverket til spansk CNMV en skala fra 1 til 7 nivåer. Teorien går under normale markedsforhold at en 1 har lavere avkastning og lavere risiko, og en 7 potensielt vil være en høyere avkastning i bytte mot høyere risiko.

Løpende utgif.webpter og provisjoner:

• TER (Total Expense Ratio): det er et gjennomsnittlig gjennomsnitt av de totale utgif.webptene som bæres av fondet. Det er viktig at de er lave, siden den potensielle fordelen for deltakeren vil være større.

Historisk lønnsomhet:

• I dette tilfellet vises et søylediagram som viser den årlige lønnsomheten som fondet har oppnådd de siste 10 årene. Det er nødvendig å analysere hvordan fondet har oppført seg i stressende situasjoner som finanskrisen i 2008.