Faktisk avkastning måler avkastningen på en investering i form av kjøpekraft, snarere enn i monetære termer. Det vil si at den beregner den effektive variasjonen som oppstår i investorens kjøpekraft.
Det tar hensyn til eksterne faktorer som ikke er relatert til investeringen, for eksempel inflasjon eller skatt. Disse faktorene påvirker avkastningen på investeringen, øker eller reduserer den.
Med andre ord er realavkastningen nettoavkastningen, etter å ha senket nominell avkastning med inflasjon.
Formel for reell lønnsomhet
Formelen for reell lønnsomhet er som følger:
Realavkastning (%) = (((1 + nominell avkastning) / (1 + inflasjon)) -1) * 100
Klar til å investere i markedene?
En av de største meglerne i verden, eToro, har gjort investering i finansmarkedene mer tilgjengelig. Nå kan alle investere i aksjer eller kjøpe brøkdeler av aksjer med 0% provisjon. Begynn å investere nå med et innskudd på bare $ 200. Husk at det er viktig å trene for å investere, men selvfølgelig i dag kan alle gjøre det.
Kapitalen din er i fare. Andre avgif.webpter kan påløpe. For mer informasjon, besøk stocks.eToro.com
Jeg vil investere med EtoroFor å forstå begrepet reell lønnsomhet er det nødvendig å først forstå inflasjon.
Dette er den generelle økningen i prisene på produktene og tjenestene i en økonomi i løpet av en viss tidsperiode og kan oppstå av to grunner: enten fordi varen blir revurdert, blir den mer verdifull og dyr, eller fordi valutaen svekkes fordi det er mer penger enn etterspørsel.
Følgelig har inflasjon en pervers effekt på innbyggernes økonomi fordi den forårsaker reduksjon av kjøpekraften deres. For eksempel, mens vi i 1970 kunne gjøre et komplett kjøp med 10 dollar (grønnsaker, kjøtt, meieriprodukter, fisk, frokostblandinger osv.), I dag med den samme mengden penger kan vi ikke kjøpe engang halvparten av kurven, vi trenger mye større mengde penger for å kjøpe samme antall produkter.
Derfor, hvis vi investerer i noe aktivum (tidsinnskudd, aksjer, obligasjoner, utleieboliger, land osv.), Er det viktig å senke den nominelle avkastningen i henhold til inflasjonen som har oppstått, for å oppnå realavkastningen. Siden prisøkningene vil føre til reduksjon i kjøpekraft eller kjøpekraft, og omvendt.
Derfor ber investorer om høyere avkastning i perioder med inflasjon.
Eksempel på reell lønnsomhet
Anta at en investor som for et år siden investerte 1000 euro i aksjene i et selskap. I dag ser han at han har gjort et overskudd på 100 euro, det vil si en 10% nominell avkastning, og bestemmer seg for å tilbakebetale 1100 euro. Siden i fjor har imidlertid inflasjonen vokst med 2,5 poeng. Den reelle lønnsomheten vil derfor være 7,3%:
Realavkastning = (((1+ 10%) / (1+ 2,5%)) - 1) * 100
reell lønnsomhet = ((1,1 / 1 025) - 1) * 100
reell lønnsomhet = 7,3%
Prosessen for å konvertere en nominell verdi (10%) til reelle termer (7,3%) kalles nettopp inflasjonsjustering.
Kort sagt, sett på en eller annen måte, er den reelle avkastningen til investoren 7,3% som følge av prisstigningen.
Virkelige verdier er den beste måten å beregne økning eller reduksjon i kjøpekraft hos investorer.